影响聚乙烯市场相关因素分析

石化行业的影响

跨国大公司垄断市场的影响

全世界PE的生产力和技术是相对集中的，1997年五个最大的PE生产公司是Dow、Exxon、Equistar、Ucc和Borealis，他们的生产能力占世界总能力的25.6％。世界前20家大跨国公司的能力几乎占世界总能力的一半以上，领导着世界PE发展的潮流和方向，拥有全球绝大部分的PE专利技术，世界PE市场被他们瓜分去半壁江山，对技术和市场具有绝对的垄断地位。1997年底世界20家最大PE生产公司的产能情况见表3。

表3 国外最大的20家PE生产公司的产能 kt

由表3可见，这20家公司拥有的PE产能为26581kt，占世界总产能(1997年为50700kt)的52.4％。而且这些大公司一直都在研究全球市场的供求情况和趋势、开发新技术新产品、强强联合兼并等，以争取在竞争中立于不败之地。

在过去的几年里，北美和西欧已在PE行业界实行重大重组，与1990年相比，在欧洲的竞争者数量已减少。但是在北美，由于新的竞争者不断巩固自身的实力，竞争者数量没有多大变化。只在亚洲，非洲发展中国家，供应商不断增加。竞争日趋激烈，要在竞争中站稳，必须开发新技术，不仅要挖掘新的单一催化剂的潜力(诸如先前提到的金属茂)，而且要开发规模更大、单位成本更低的系列产品和拥有更大生产能力、更为灵活的生产程序。如，Dow公司已成为全球性的真正竞争商，其重点是系列高值尖端产品。BP公司已在东南亚的发展中国家通过与当地公司建立合资企业，确立其生产范围最为广泛的地位。Shell公司也已确立了其发展亚洲(新加坡、越南、印度)的乙烯供应商地位。Basf在亚洲建立的主要生产装置已卓有成效。Ucc公司已从美国走向欧洲和中东，通过合资，参预PE的生产。Borealls公司和Mova公司已把他们的重点转移到了开发新的工艺技术方面。PhilipS公司已通过把高密度PE工艺扩展为采用金属茂催化剂的线性低密度PE。另外，他们也正通过在新加坡、中国和卡塔尔建立合资企业提高在中东和亚洲的生产能力。Mobil公司正致力于在沙特阿拉伯和委内瑞拉建立新工厂，并开发美国以外的PE市场。Sabic以低成本的原料为基础，正处于新一轮的大发展之中，它的PE能力将从1994年的600kt/a增加到2002年的1600kt/a，并且它正在努力开发自己的专利技术。

表4 近年全球石化产业主要兼并联合案例 新公司名称 参与公司 交易金额（亿美元） 说明 Exxon Mobil Exxon/Mobil 800 世界第一大炼油和乙烯厂商 BAmoco Bp/Amoco 500 世界第三大炼油厂商 Total Fina & Eif Total Fina/Eif Acquitaine 490 世界第四大炼油厂商- - - 欧洲第五大化学公司 Total Fina Total Oil/Petrofina 168 世界第六大炼油厂商 Degussa-Huls & Skw Degussa-Huls/Skw 142 欧洲第三大化学公司 Dow Dow/Union Carbide 93 世界第二大化学公司 Ici Ici/Unilever 80 世界第六大化学公司 Lyondell Lyondell Chemical/Dell 65 世界第三大乙烯厂商 Equistar Lyondell/Millenium/Occidental Chemical/乙烯 6 北美第一大乙烯厂商 Degussa huls Degussa/Huls 67 世界第十大化学公司 三菱化学 三菱化学/三菱石油化学 - 世界第九大化学公司- - - 日本第一大石化公司 三井化学 三井东亚/三井石油化学 - 日本第二大石化公司 现代石化 现代石化/三星综合化学 - 韩国第一大石化公司- - - 乙烯能力1500kt/a 韩华-大林 韩华/大林 韩国第二大石化公司 - - - 乙烯能力1200kt/a Ele Nac Basf/Shell/Hoechst聚丙烯 - 欧洲最大PE厂商 Bornac Statol/Nestle聚烯烃 15 欧洲最大聚烯厂商 Montell Himont/Shell - 世界最大聚烯厂商

1997年以来全球石油、石化产业盛行兼并、强强联合等行动，对全球相关产业带来巨大影响。表4中列出近年来全球石化产业兼并与联合的主要案例。由表可见全球前十名石油和化学公司排名发生很大变化，许多知名石油和化学公司的名称因这些调整行动而消失。

这些调整行动已对全球石化产业产生如下效应：（1）厂商减少但经济规模扩大，提高了在全球的经营能力；（2）利用上下游一体化，降低生产成本；（3）厂商扩大核心领域研究开发投资，强化核心领域的竞争优势；（4）新建或小规模厂商须提高新建工厂经济规模才能与领先厂商竞争。（5）这些联合和兼并更加确立了他们在国际市场上的垄断地位。不仅垄断技术，而且可以垄断市场和价格。

这些公司不仅拥有世界上最先进的PE专利工艺技术和一流的产品，而且占领着70%左右的PE市场，今后PE的竞争将更加激烈。亚洲是世界上发展潜力最大的市场，需求增长较快，目前需求量已超过西欧，仅次于北美位居第二。今后5-10年需求增长率（约7%）仍高于世界其它地区（平均5%），而中国又是亚洲需求最大的国家，因此亚洲特别是中国市场将成为国际大石化公司争夺焦点。中国的石化业虽然也作了相应的调整，因为一些众所周知的原因，以目前的水平还无法和这些超级跨国公司相竞争。一旦加入世贸，关税逐步到位（PE的关税从目前的18%届时要降到5.6%），中国PE工业将面临着更严峻的挑战。

扩能和新建装置的影响

石化行业是规模出效益的行业，许多老的石化企业由于规模小、技术水平落后、产品档次低、效益差，不得不断地扩能改造。而新建石化项目由于技术水平高、产品具有竞争力、仍有利可图，而不断增加。

进入90年代，东南亚适应经济高速增长，需求大幅度扩增，相断提出新增乙烯生产中心的计划，马来西亚、泰国、印尼陆续着手建立新装置。但1997年各国遭到金融危机冲击，区域内需求大幅度下降，当地资本业绩急速恶化，多项计划被迫延期或中止。其中Exxon Mobil和Ucc公司分别在新加坡、马来西亚还存在按预定计划进行的项目，也有印尼Tppi（环太平洋石油化学）公司工程量1997年已完成一半，因资金筹措形势恶化不得不中断项目。1997年随着经济形势的好转，这些项目已陆续开始建设。

2000年下半年，沙特阿拉伯3套共计2300kt/a、中国台湾900kt/a、新加坡800kt/a的乙烯装置几乎同时投产，2001年-2002年亚洲将迎来供需平衡极为严峻的状况。去年春天以来，亚洲的需求随经济复苏而急速回升，预计今后将继续增加，2003年左右很可能将再次出现供应紧张状况。菲律宾与日本合资的三套乙烯装置（38kt/a、60kt/a、500kt/a），计划2001年开始实施，2005年左右建成投产。

新加坡政府已提出2010年乙烯能力达到3000kt/a。印尼提出的乙烯装置计划有：一是当地的Tertamas集团与泰国的Siam水泥、日商岩井等合资的Tppi公司700kt/a，二是BP阿莫科公司与当地的Salim集团、三井物产、住友商事等合资的85.50kt/a。

中国的上海石化、燕化、齐鲁、扬子、大庆、独山子、吉化等PS生产企业都已经或即将进行扩能改造，预计到2003年新增能力将达到1200kt左右。

以上这些新增能力将使亚洲乃至世界PE市场的竞争加剧，亚洲PE供应严重过剩，PE价格难以维持在较高价位上，将导致PE生产商利润率下降。